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MPG Gestão Patrimonial
S&P 500 · ETF em dólar (VOO / IVV)

Plano de acumulação a longo prazo

$ Investimento dolarizado · via corretora internacional

Simulador de acumulação de longo prazo — projete o crescimento do seu ETF de S&P 500 em dólar ano a ano, veja o valor em reais conforme o câmbio projetado e compare com uma previdência privada no Brasil.

Desenvolvido para uso de Ellen Penna
Para entender o produto

O que é o S&P 500 e como você investe nele

01

O índice

  • Reúne as 500 maiores empresas listadas nas bolsas americanas
  • Inclui Apple, Microsoft, Amazon, Google e outras líderes globais
  • É o principal termômetro da economia dos Estados Unidos
  • Investir no S&P 500 = diversificação automática nas maiores companhias do mundo
02

Por que é referência global

  • Rentabilidade média de ~11% a.a. em janelas de 20 anos
  • Perto de 15% a.a. na última década (com dividendos reinvestidos)
  • Há anos de queda e anos de alta — mas o longo prazo tem sido consistente
  • Por isso os planos têm prazo de 15 e 20 anos: o tempo trabalha a favor do investidor
03

Como você investe no índice

  • Você compra um ETF (VOO ou IVV) que replica o S&P 500
  • Cada cota acompanha o desempenho das 500 maiores empresas americanas
  • Taxa do fundo de ~0,03% a.a. — entre as mais baixas do mundo
  • Liquidez diária: pode comprar e vender quando quiser, sem carência
04

Imposto e liquidez

  • Enquanto você não vende, não há fato gerador de IR
  • Usando o cartão de débito em dólar, gasta sem resgate formal — IR zero
  • Se vender, o ganho de capital é tributado (15% a 22,5%)
  • Declaração anual dos ativos no exterior é obrigatória no IRPF
05

Onde fica custodiado

  • Comprado por uma corretora internacional (ex.: BTG)
  • Os ETFs ficam em custódia regulada nos Estados Unidos
  • Patrimônio em seu nome, separado do balanço da corretora
  • Acesso e movimentação pelo app da própria corretora
06

Dolarização

  • Aportes e patrimônio — tudo em dólar americano
  • Proteção contra a desvalorização histórica do real
  • Dólar = reserva de valor global, moeda mais estável do mundo
  • Patrimônio preservado independente de crises cambiais brasileiras
Por que em dólar
⛨ Exposição ao dólar protege contra a desvalorização do real
⛨ Liquidez diária compra e venda quando quiser, sem carência
⛨ IR zero usando o cartão de débito, sem resgate formal
⛨ Custo baixíssimo taxa do fundo de ~0,03% a.a. (VOO / IVV)
Parâmetros da simulação
Valor aportado em dólar no início de cada ano
~15% a.a. foi o retorno médio do S&P 500 (com dividendos) na última década
Média histórica em janelas de 20 anos: ~11–12% a.a. Use a barra para simular qualquer outro valor.
Desde 1994 o real perdeu, em média, ~10% a.a. frente ao dólar. Define o câmbio usado para converter o resultado em dólar para reais.
Como funciona o ETF
VOO / IVV — S&P 500 em dólar, taxa de ~0,03% a.a. Você aporta em dólar na corretora (ex.: BTG) no início de cada ano e compra o ETF. Sem taxa de carregamento, sem resgate penalizado, sem bônus a esperar. Enquanto você não vende, não há fato gerador de imposto — usando o cartão de débito em dólar quando precisar, o IR sobre o ganho fica em zero. O custo anual do fundo (~0,03%) é desprezível e não entra na simulação.
Valor acumulado em 20 anos (em dólar)
US$ 0
Total aportado
US$ 0
Rendimento (juros compostos)
US$ 0
Equivalente em reais (câmbio projetado)
R$ 0
Imposto de renda no resgate
—
Em reais, conforme o câmbio projetado
O valor em dólar acima é convertido para reais pela cotação projetada no ano final (definida pela depreciação do real selecionada). Quanto mais o real se desvaloriza, maior o resultado em reais.
Estrutura e custódia internacional
Investors Trust J.P. Morgan
Sobre esta simulação: ETF de S&P 500 em dólar (VOO / IVV), aporte no início de cada ano, sem taxas relevantes (~0,03% a.a.) e sem IR enquanto não há resgate formal. O valor em reais usa o câmbio projetado pela depreciação anual do real selecionada (5%/8%/10% a.a.). O retorno do índice é uma premissa ajustável, não uma promessa de rentabilidade — use os botões de cenário (10%/12%/15%) como referência. Câmbio e rentabilidade futuros são incertos.
⏳
O custo de esperar
Adiar o início dos aportes por 1 ano reduz o valor projetado ao final em US$ 0 — o tempo perdido de juros compostos não se recupera depois.
Comparativo internacional

E se esse dinheiro fosse para uma previdência privada no Brasil?

Mesmo aporte (em reais), mesmo prazo e a mesma rentabilidade — comparando o ETF de S&P 500 em dólar contra uma previdência privada brasileira, ambos em reais ao final. A diferença vem do imposto e do câmbio.

Por que comparar em dólar?
🇧🇷
R$ 100 em 1994
↓
R$ 9 hoje
O real perdeu 91% do valor
🇺🇸
US$ 100 em 1994
↓
US$ 84 hoje
O dólar manteve 84% do valor
Guardar em reais por 20 anos é apostar que o Brasil vai reverter décadas de história monetária. O ETF em dólar trava seu patrimônio em moeda forte — antes dessa erosão acontecer.
🇺🇸
ETF S&P 500 · VOO / IVV
R$ 0
em dólar, convertido a reais pelo câmbio projetado
  • ✓ Rentabilidade em dólar (S&P 500)
  • ✓ Captura a desvalorização do real como ganho
  • ✓ Sem IR usando cartão de débito (sem resgate formal)
  • ✓ Liquidez total — sem prazo de carência
VS
—
mais dinheiro
em reais
🇧🇷
Previdência Privada BR
R$ 0
mesma rentabilidade, mas em reais e com IR sobre o ganho
  • ✗ Acumula em reais (moeda que desvaloriza)
  • ✗ IR de 15% sobre o rendimento na saída
  • ✗ Sem exposição ao dólar — sem ganho cambial
  • ✗ Depende 100% da economia brasileira
PremissaETF S&P 500 (USD)Previdência Privada BR
Moeda do investimentoDólar americanoReal brasileiro
Rentabilidade nominal simulada12,0% a.a.a mesma (12,0% a.a.)
Taxa de administração~0,03% a.a. (VOO / IVV)~1,5% a.a. (média de mercado)
Imposto sobre o ganho0% (sem resgate formal — cartão de débito)15% sobre o rendimento
Exposição cambialEm dólar — ganha com a queda do realNenhuma — fica 100% em real
Câmbio projetado no ano finalR$ 23,82 / US$ (real −8%/ano)
ETF S&P 500 · valor em reais no ano final
R$ 0
dólar acumulado, convertido pelo câmbio projetado
vs.
Previdência BR · valor líquido em reais
R$ 0
já descontado o IR de 15% sobre o rendimento
Sobre o comparativo: os dois lados usam o mesmo aporte e a mesma rentabilidade — a diferença é estrutural. O ETF de S&P 500 acumula em dólar e, na saída via cartão de débito, não gera fato gerador de IR; o valor em reais usa o câmbio projetado (depreciação do real de 5%/8%/10% a.a. à escolha). A previdência brasileira acumula em reais, paga 15% de IR sobre o rendimento e não tem exposição cambial. Desde o Plano Real (1994) o real perdeu, em média, cerca de 10% a.a. frente ao dólar — mas câmbio e rentabilidade futuros são incertos. Ambos os lados são simulações educativas, não recomendação de investimento.
Por que o ETF em dólar vence na prática
📉
A previdência fica presa ao real
Mesmo rendendo igual, a previdência brasileira acumula em reais e ainda paga 15% de IR sobre o rendimento na saída. O real perdeu, em média, cerca de 10% a.a. frente ao dólar desde 1994 — de R$ 1 para mais de R$ 5. O ETF em dólar cresce em moeda forte e captura essa desvalorização como ganho, em vez de sofrer com ela.
💵
Compare o que chega na sua mão
Total aportado —
🇺🇸 ETF em dólar —
🇧🇷 Previdência BR —
O ETF em dólar entrega —x mais em reais no ano final — com o câmbio projetado de —
💳
Imposto zero usando o cartão de débito
Enquanto você não vende o ETF, não há fato gerador de imposto. Gastando direto em dólar pelo cartão de débito da corretora quando precisar, você usa o patrimônio sem resgate formal e sem IR sobre o ganho. A previdência brasileira, ao contrário, retém 15% do rendimento na saída. Atenção: é obrigatório declarar os ativos no exterior todo ano no IRPF.
Ferramenta de simulação interna · ETF S&P 500 (VOO / IVV) vs previdência privada BR · valores ilustrativos, sujeitos a variações de mercado e câmbio